Sijoittajan verojen optimointi – loppuvuoden verosuunnittelu

Sijoitusten verojen optimointi kannattaa usein tehdä aina loppuvuodesta, koska silloin markkinoille on rauhallisempaa, ja koko vuoden sijoitustulos on jollain tavalla tiedossa. 

Tänään käynkin läpi tärkeimmät tavat optimoida omaa pääomavtuloerotusta sijoittajana vuoden lopussa ja kerron myös tarkemmin, millaisia toimia itse tein. Seuraavat asiat koskevat siis yksityissijoittajaa, jolla on sijoitukset henkilökohtaisella arvo-osuustilillä.

Aloitetaankin käymällä aluksi läpi perusasiat sijoittajan pääomatuloista ja niiden optimoinnista.

Sijoittajan pääomatulot – miten ne toimivat käytännössä?

Yksityissijoittajille oleellisia pääomatuloveroja maksetaan Suomessa seuraavasti.

1) Pääomatulovero on 30% alle 30 000 euron pääomatuloista
2) Jos pääomatulosi ovat yli 30 000 euroa, tältä ylittävältä osalta pääomatuloverosi on 34%

Maksat siis esimerkiksi 38 000 euron pääomatuloista 30 000 euron osalta 30% veroja ja 8 000 euron osalta 34% veroja.

Myyntivoittoa syntyy, kun myyt mitä tahansa pääomaa (osakkeita, rahastoja, asunnon jne.) korkeammalla hinnalla kuin, millä olet niitä ostanut. Eli pääomatuloja ei synny, jos myyt omistuksiasi tappiolla (palaan tappioihin myöhemmin).

Myyntivoitto lasketaan yksinkertaisesti vähentämällä myyntihinnasta ostohinta ja voiton hankinnasta syntyneet kulut. Esimerkkeinä kuluista on mm. pankkien kaupankäyntikulut.

Toinen vaihtoehto on, että myyntivoitto lasketaan käyttämällä hankintameno-olettamaa. Hankintameno-olettama on 40% osakkeiden myyntihinnasta, jos esimerkiksi osakkeet on omistettu 10 vuotta tai yli sekä 20% jos osakkeiden omistusaika on alle 10 vuotta. Verottaja laskee myyntivoittosi sinun etusi mukaisesti nykyään, eli sinun ei tarvitse erikseen hakea hankintamenon olettaman käyttöä.

Osinkojen verotus ei ole niin suoraviivaista, kuin voisi ajatella, koska osingot ovat hämäävästi vain osittain veronalaista tuloa. Saamastasi osingosta 85% on veronalaista pääomatuloa ja 15% verovapaata pääomatuloa.

Mitä tämä tarkoittaa siis todellisen veroprosentin osalta? 30%:n pääomatuloverolla osinkoihin kohdistuva verorasite on 25,5% ja yli 30 000 euron pääomatulojen osalta osingoista verottajalle lähtee 28,9%.

Vuokratulot taas toimivat ne verotuksellisesti identtisesti myyntivoittojen kanssa niin veroprosenttien kuin mahdollisesti vähennettävien asioiden kanssa. Vuokratuloista pystyt vähentämään myös voiton hankkimisesta aiheutuneet menot (kuten hoitovastikkeet, rahoitusvastikkeet, jos ne on tuloutettu taloyhtiössä, matkat vuokra-asunnolle, kirjallisuuden jne).

Sijoittajan verojen optimointi – lyhyt oppimäärä

Seuraavat kirjoittamani asiat koskevat siis vain arvo-osuustilillä olevia osakkeita. Ja verotuksen joustavuuden takia suosittelenkin arvo-osuustiliä keskimäärin yli osakesäästötilin, vaikka siinäkin omat vero-optimointikikkansa ovat.

Aloitetaan myyntitappioista. Esimerkiksi osakkeiden myyntitappiot voidaan siis vähentää kaikista pääomatuloista; oli kyse vuokratuloista, osinkotuloista tai myyntivoitoista.

Myyntitappioita ei tarvitse vähentää samana vuonna verotuksessa (jos esimerkiksi sinulla ei ole myyntivoittoja samalta vuodelta), vaan jokaisen vuoden myyntitappioita voi vähentää pääomatuloverotuksessa myyntivuoden + seuraavan viiden vuoden ajan.

Jos sinulla taas tulee eteen tilanne, jossa pääomatuloista tehtäviä vähennyksiä (ei siis myyntitappioita) on enemmän kuin veronalaisia pääomatuloja, syntyy pääomatulolajin alijäämää. Tarvittaessa voidaan osittain vähentää alijäämähyvityksenä ansiotulojen veroista.

Luovutustappioita ei huomioida pääomatulolajin alijäämää laskettaessa, jolloin luovutustappiot eivät myöskään vaikuta alijäämähyvityksen määrään.

Alijäämähyvityksenä voidaan vähentää pääomatulon tuloveroprosentin mukainen osuus alijäämästä tiettyjen enimmäismäärien puitteissa riippuen siitä, millaisessa taloudessa asut.

Lähde: Pörssisäätiö

Siltä osin kuin pääomatulolajin alijäämää ei ole otettu huomioon ansiotulojen veroista tehtävänä alijäämähyvityksenä, vahvistetaan alijäämä pääomatulolajin tappioksi.

Miten toteuttaa verojen optimointi käytännössä?

Entä, miten tämä toimii käytännössä, jos haluat kuitata tappiosi vain, mutta edelleen pitää osakkeet salkussasi?

Toimintatapa on yksinkertainen. Jos et ole aktiivinen treidaaja, et voi ostoa ja myyntiä tehdä samana päivänä, vaan osto takaisin pitää tehdä seuraavana päivänä, jotta verottaja sen veromyynniksi hyväksyy.

Myy siis tappiolla olevat sijoituksesi jossain kohtaa vuoden lopussa – ja osta sama määrä osakkeita/rahastoja takaisin heti seuraavana päivänä samalla euromäärällä, jolla teit myynnit. Tällä tavalla saat myyntitappiot varastoon seuraavaksi viideksi vuodeksi verovähennyksiksi.

Sinun ei tarvitse tehdä erillisiä veroilmoituksia näistä, jos osakkeesi ovat suomalaisessa pankissa tai vaikka Nordnetissä, nämä tiedot menevät automaattisesti verottajalle. Vuokratulot, kryptot ja muut ei osakkeisiin liittyvät pääomatulot pitää itse ilmoittaa verottajalle ainakin vielä tällä hetkellä.

Miten tehdä vero-optimointi onnistuneesti?

Haluat tehdä veromyynnit silloin, kun pörssissä tapahtuu mahdollisimman vähän ja mieluiten keskellä viikkoa, ei siten, että myyt perjantaina ja ostat maanantaina takaisin – viikonlopussa maailma ja pörssit ovat saattaneet kääntyä uutisvirrasta hyvin ylösalaisin.

Tämän takia vuoden viimeiset pörssipäivät ennen uutta vuotta ovat keskimäärin hyviä päiviä veromyynneille pörssien ollessa hiljaisia. Pörssien hiljaisuus tähän aikaa johtuu puhtaasti siitä, että myös pörssitreidaajat ovat usein joululomalla, jolloin ihmisiä on yksinkertaisesti vähemmän tekemässä kauppaa. Tämä vähäinen volatiliteetti tarjoaa erinomaisen tilaisuuden veromyynneille, koska silloin ei tarvitse pelätä kovia kurssiliikkeitä seuraavaan päivään.

Toisena, tärkeää on, että jos haluat minimoida muutoksen, myyt osakkeesi aivan pörssipäivän lopussa (Helsingin pörssi sulkeutuu esim. 18.30) ja ostat ne takaisin heti seuraavan päivän aamulla. Jos myy tiistai aamuna ja ostat keskiviikko iltana, voi kursseissa taas olla huomattavasti enemmän myllerrystä.

Mitä itse tein?

Kuten varmasti monella muullakin sijoittajalla, tämä vuosi on itselleni ollut sijoitusten näkökulmasta erinomainen. Tämän takia salkussani ei ollutkaan tappiolla kuin yksi osake – Qt Group.

Siitä tappiota oli kertynyt jopa n. 10 000 euroa, ja koska myin tänä vuonna Medpacen osakkeita n. 40 000 eurolla (n. 25 000 euron voitolla), oli selvää, että haluan Qt Groupin rivin puhdistaa, etten maksa järkyttävästi veroja tänä vuonna.

Myin Qt Groupin osakkeet marraskuun alussa, koska osaketta lyötiin erittäin kovaa päivästä toiseen. Ajattelin ostaa ne takaisin seuraavana päivänä, mutta kun aloin katsomaan pörssin menoa, tajusin, että olen nähnyt tämän aiemminkin Talenomin kohdalla. Qt Group oli uutisten ja teknisen paineen osalta niin negatiivisen kierteen keskellä, että koin, että oli parempi ottaa näkemystä ja odottaa kovempaa laskua ihan puhtaasti fiiliksen mukaan.

Tällä kertaa fiilikseni oli oikeassa ja Qt Groupin osake laski myyntihinnoistani vielä yli 10%. Vielä en poikkeuksellisesti ole ostanut osakkeita takaisin, mutta teen sen todennäköisesti vielä tämän vuoden puolella.

Luonnollisesti mieluummin myisi pelkästään voitolla, mutta tappioiden verovähennys on ainakin onni onnettomuudessa jokaiselle sijoittajalle.

Muistilista verojen optimointiin

Tässä vielä kooste oleellisista asioista sekä muutama lisävinkki sijoittajan vero-optimointiin.

1. Jos teet veromyyntejä, tee ne optimoidusti
a) Rauhalliseen aikaan pörssissä
b) Illasta myynnit ja heti aamusta takaisinostot

2. Jos sinulla on myyntitappioita, jotka ovat jo 5 vuotta vanhoja, käytä ne vielä kun ehdit myymällä voitolla olevia osakkeitasi!

3. Muista, että myyntitappiot voi vähentää kaikissa pääomatulolajeissa ristiin sekä ansiotuloista osaltaan – itse olen joinain vuosina käyttänyt osaketappioitani juurikin vuokratulojen verovähennyksiin.

4. Voit myydä voitolla olevia osakkeita verovapaasti 999,99 euroon saakka, jos et ole saanut muita pääomatuloja myynneistä saanut tai tehnyt muita myyntejä vuoden aikana.

5. Pienet tappiot eivät ole vähennyskelpoisia aivan kuten pienet myyntivoitotkaan eivät ole veronalaisia. Jos verovuoden aikana myydyn omaisuuden hankintamenot ovat olleet yhteensä enintään 1 000 euroa ja myyntihinnat myös yhteensä enintään 1 000 euroa ja myynneistä tulee tappiota, tappiota ei voi vähentää.

Muista myös, tärkeimmistä tärkein verovinkki eli, jos ostat Viisas Sijoittaja tai Vaurastu viisaasti-kirjani, pystyt myös niiden ostoksen vähentämään pääomatuloverotuksessa! Sillä alan kirjat/kurssit/palvelujen tilaukset lasketaan tulonhankkimismenoksi.

Ja jos haluat syventyä vielä syvemmälle kaikkeen pääomatulon verotukseen, suosittelen suuresti Pörssisäätiön Sijoittajan Vero-opasta, jossa on otettu huomioon kaikki mahdollinen.

Toivon, että tästä oli hyötyä loppuvuoden verosuunnitteluun ja jos jokin asia jäi vaivaamaan, laita kysymystä, niin autan parhaani mukaan!